2007年01月31日

長期ではインデックスが勝つという理(ことわり)

日興の投信スーパーセンターの利点の一つに、分配金込みでの投資信託の比較ができる点があります。分配金の影響を考えず、信託報酬やら総コストを調べないのであれば、モーニングスターかyahoo、あるいは大和証券の投資信託検索サービスでもいいのですが、分配金こみで色々比較できるのは、投信スーパーセンターの強みです。

で、自分がホールドしている投信でAAAソブリンファンドがあるんどえすが、このファンドは、同一セクターの海外債券インデックスファンドを、分配型であるにもかかわらず長らく上回っていたのですが、最近は調子が悪くインデックスに負けています。もっとも、効率的な債券市場でインデックスを数年単位でアウトパフォームしていたのですから驚きなんですけど。ユーロ高に乗っただけかもしれませんが。

債券インデックスとAAAソブリンファンドの比較チャート
posted by ことばもないひと at 02:43 | 日記